財險巨頭競爭新動態：車險高增不再 非車險業務亮點各異

隨著中國人保上半年數據的出爐，財險“老三家”的上半年數據已悉數披露。作為備受市場關注的財險三大巨頭，人保財險、平安產險和太保產險的業務經營狀況又是如何呢?

中報顯示，上半年，太保產險實現凈利潤15.87億元，同比下降22.5%;平安產險實現凈利潤59.24億元，同比下降14.1%，按照執行修訂前的金融工具會計準則來看，平安產險凈利潤為65.41億元，同比下降5.1%;人保財險實現凈利潤120.9億元，同比增長0.1%。

業務方面，平安產險上半年實現原保險保費收入 1188.78億元，同比增長14.9%;太保產險上半年實現保險業務收入606.9億元，同比增長15.6%;人保財險上半年實現總保費收入2050.4億元，同比增長14.1%。

值得注意的是，在老三家中，車險保費收入增速最高的也只有11%，反而是非車險業務在上半年高速發展，同比增長率均在三成以上。不過就非車險業務來說，財險三巨頭的發展重點各不相同。有業內人士表示，非車險業務一直是行業尋求的新的業務發展點，最終要實現的目標就是車險和非車險業務的平衡發展，至于怎么發展，是需要行業去嘗試和探討的。

三巨頭車險業務占比下降

長期以來，我國財險行業存在車險“一險獨大”的情況，不過近年來這種狀況正在逐漸改變。這在三巨頭的業務結構中也有體現。

從車險保費規模來看，上半年車險保費超過1000億元的僅有人保財險，為1224.33億元，同比增速為3.9%;第二位的平安產險車險保費收入為847.17億元，同比增長了5.6%;第三位是太保財險車險保費收入為438.46億元，同比增長了11.1%。

有業內人士表示，上半年，新車銷量放緩、商車費率改革影響深化，給車險保費的發展帶來一定挑戰，這種情況在下半年將有所改善。

值得一提是，老三家車險保費雖然均有小幅上升，但是在總保費中的占比卻在逐步下降。數據顯示，上半年平安財險、人保財險和太保財險的車險業務在總保費中的占比分別為71.3%、59.7%和72.3%，而在2017年同期，平安財險、人保財險和太保財險的車險業務在總保費中的占比則為77.6%、65.6%和75.9%。

此外，與車險保費微增長相背離的是，三巨頭的車險手續費卻保持了高增長態勢，遠超保費增速。例如，平安財險今年上半年的手續費支出合計為257.4億元，同比增加61.6%。其中，車險業務手續費支出為225.93億元，同比增長65.4%;太保財險今年上半年的手續費及傭金支出合計為130.41億元，同比增加57%。其中，車險業務手續費及傭金支出為111.73億元，同比增加62.4%。

從上述數據可以看出，在財險業務中的手續費及傭金支出中，車險業務的手續費及傭金支出占了大頭。而對于手續費和傭金支出增加的原因，上述兩家公司均表示為業務增長和市場競爭加劇所致。

有業內人士表示，手續費增幅超保費增幅并非個別大型財險公司面臨的問題，對于中小財險公司而言，費用增長的壓力整體更大，尤其是在商業車險改革不斷深化的背景下。財險公司需要對業務增長、費用率、賠付率等因素進行綜合考慮，以改善承保情況。

對于財險三巨頭而言，盡管手續費大幅增長，但其綜合成本率和承保利潤依然保持著較好水平。例如平安財險今年上半年的綜合成本率為95.8%，承保利潤達42.95億元，同比上漲26%;人保財險的綜合成本率為95.9%，承保利潤為70.09億元，同比增加7.6%。太保財險的綜合成本率為98.7%，與去年同期基本持平。

非車險業務開啟高增模式

值得一提的是，三巨頭的車險保費收入雖然增幅不大，但非車險業務方面的數據卻是十分亮眼。

中報顯示，平安財險非機動車輛保險和意外與健康保險保費收入分別是297.16億元和44.45億元，同比增加47.4%和46.9%;太保財險非機動車輛保險業務收入為168.30 億元，同比增長 33.1%;人保財險非車險總保費收入826.08億元，同比增長33.6%。

與此同時，三巨頭的非機動車輛保險在整體業務中的占比也在小幅增加。以人保財險為例，上半年非車險保費占比達到40.3%，同比上升5.9個百分點。

不過，具體到各家的非車險業務方面，三巨頭的側重點也有所不同。平安財險的非車險業務中，信用保證保險占主要部分，具體來看，保證險原保險保費收入由2017年上半年的95.15億元大幅增長至2018年上半年的161.61億元，而導致信用保證保險快速增長的原因是在線保證保險業務模式快速推進。

人保財險和太保財險則主要是在意外健康險和農險方面比較突出。人保財險數據顯示，上半年意外健康險的保費收入為290.36億元，同比增加37%;太保財險方面的農險業務的保費收入為25.59億元，同比增加63.6%。太保財險表示，農險業務方面加快與安信農險的全面融合，打造一體化業務發展平臺，提升基礎管理和專業化服務能力，市場份額提升至行業第三。此外，太保財險的保證險由于規模較小，今年上半年也呈現出了高增模式，同比增加219.8%。

《每日經濟新聞》記者對比了近三年財險三巨頭的半年報發現，除去平安財險是去年開始著重發展非車險業務外，太保財險和人保財險都是在2018年才開始重點發展非車險業務的。數據顯示，2016年上半年，平安財險、太保財險和人保財險的非機動車輛保險的保費收入分別為107.45億元、115.7億元和534.96億元，同比增速為-39.2%、-1.6%、12.8%。而2017年上半年，平安財險的非機動車輛保險保費收入為201.6億元，同比增加89.7%;太保財險的非機動車輛保險業務收入為126.42億元，同比增加9.3%;人保財險非機動車輛保險保費收入為618.36億元，同比增加15.6%。

而在今年上半年，三家的非車險業務保費增速均超過三成。這跟非車險業務保費基數較低有一定關系，但也能看出來，財險三巨頭也加大了在這方面的布局。對于非車險業務快速增長，人保財險的相關負責人在半年報業績發布會上對《每日經濟新聞》記者表示，非車險業務不僅僅是人保財險在做，全行業都在著力發展，以實現業務的均衡發展，畢竟相較于車險業務，非車險業務的發展和在業務中的占比都是比較低的，但具體到發展的產品和側重點，則是看各家的模式和戰略布局。

從目前財險三巨頭的數據來看，非車險業務確實得到了重視。有業內人士表示，在商車改革深入推進，車險發展空間受到限制的情況下，財險公司誰贏得了非車險市場，誰就占據了市場競爭的先機，誰就擁有了優化業務結構、改善盈利格局、引領市場發展的主動權和話語權。(袁園)

關鍵詞： 車險 高增 財險